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珠海萬達商管擬將上市時間最晚延至2026年

來源: 聯商網 希文 2023-11-28 11:47

11月26日,據澎湃新聞報道,從知情人士處獲悉,珠海萬達商管有意將其在香港的上市時間最長推遲至2026年,目前正在和投資方進行商討。

一名知情人士表示,目前其所在的投資方對于這一方案是不太接受的,因為時間推遲得太久,按照目前的環境來看,無法預知未來的情況,當中變化性太大。而另一家手持萬達美元債的私募機構則表示,他們不同意該方案,原因是延期時間太久,資金成本也很高。“如果說延遲到2024年可能還會考慮一下,直接延到2026年的方案我們是不會接受的”。

根據今年3月21日大連萬達商業管理集團股份有限公司申報材料披露,萬達商管集團子公司珠海萬達目前正申請在港交所上市,若不能于2023年底成功上市,萬達商管集團需向上市前投資者支付約300億元股權回購款。

按照珠海萬達商管披露的信息顯示,公司與鄭裕彤家族、碧桂園、中信資本、螞蟻、騰訊、PAG投資者(PAGAC Wonderland Holding Pte. Ltd.、Orlando Investment Pte. Ltd.及Cathay Yihan Pte. Ltd.)等22家機構投資人設有對賭協議,萬達商管承諾2021年至2023年實際凈利潤將分別不低于51.9億元、74.3億元及94.6億元。

在這些投資人中,持股比例最多的為PAG,達6.4285%,相對應的支付對價為18億美元。除了上述提到的22家機構投資人之外還有6位高管為基石投資者,總計持有21.17%股權,融資約380億元。

實際上,此前珠海萬達商管和投資者關于“若在2023年底之前珠海萬達商管無法在港交所上市的話,則延期向上市前的投資者償還約300億元的股權回購款”提議的商討進展并不順利。

有知情人士透露,珠海萬達商管的投資者并不認可其提供的初步建議。按照珠海萬達商管此前提供的方案,其擬對投資者在4年內分期償還股權回購款,同時將提供珠海萬達商管的部分股權作為抵押。但該項提議僅處于商討的初步階段,并非投資者和珠海萬達商管的最終決定,因此珠海萬達商管還將會再向投資者提供新的方案,目前還未有新方案提出。

不過,目前該提議也僅是初步提議,珠海萬達商管并未和任何一家投資方簽署任何協議。

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